نحوه انجام معاملات محدوده نوسان

معاملات اسکالپینگ در حوزه ارزهای دیجیتال 10

EPSnews

اخبار/ گزارش و تحلیل بازار سهام (بورس) درسود نیوز/ قیمت برداشت ذهنی معامله گران از ارزش یک سهم است

اجرای دو دستورالعمل مربوط به دامنه نوسان ، معاملات و بازارگردانی در فرابورس

اصلاحات موادی از دو دستورالعمل معاملات از جمله دامنه نوسان و فعالیت بازارگردانی مبتنی بر حراج در فرابورس به جز مواد مربوط به گره معاملاتی در بازار های اول، دوم و بازار پایه از امروز اجرا می شود.

به گزارش پایگاه خبری بورس پرس، اصلاحات موادی از دستورالعمل نحوه انجام معاملات اوراق بهادار و دستورالعمل فعالیت بازارگردانی مبتنی بر حراج در فرابورس به جز مواد مربوط به گره معاملاتی در بازار های اول، دوم و بازار پایه از امروز سه شنبه ۱۳ خرداد ماه اجرا می شود.

این اصلاحات مربوط به تغییر در حداقل و حداکثر حجم هر سفارش خرید و فروش و تغییر در حداقل تغییر قیمت، تغییر در نحوه بازگشایی‌های با محدودیت دامنه نوسان قیمت، اعمال حجم مبنا در بازگشایی نمادها، عدم تایید معاملات به دلیل ظن استفاده از اطلاعات نهانی یا دستکاری قیمت، اعمال حجم مبنا در بازارگردانی، پذیره‌نویسی و تغییر در محاسبه افزایش دامنه نوسان می‌شود.

از جمله تغییراتی که می‌تواند معاملات روزانه را تحت تاثیر قرار دهد ماده 12 مکرر 8 بند 4 است که بر اساس آن حداکثر نوسان نمادهای دارای دامنه نوسان 5 درصدی در بازگشایی‌های با محدودیت دامنه نوسان 5 درصد خواهد بود.

برای مثال نمادی با دامنه نوسان 5 درصدی که با قیمت 1000 تومان به دلیل انتشار اطلاعات بااهمیت متوقف شده در زمان بازگشایی می‌تواند در دامنه 5 درصدی یعنی از 1000 تا 1050 تومان کشف قیمت شود. نکته مهم این است که پس از فرایند کشف قیمت نیز در همان محدوده دامنه نوسان اولیه یعنی 5 درصد امکان انجام معاملات وجود دارد.

پیش از این اگر دامنه نوسان نمادی 5 درصد بود می‌توانست بعد از تایید حراج در دامنه 5 درصد از قیمت کشف شده نیز معاملات را ادامه دهد. همچنین در بازار پایه بر اساس ماده 13 مکرر 2 بند 12 تبصره یک مانند بازارهای اول و دوم فرابورس در بازگشایی‌های با محدودیت دامنه نوسان، دامنه نوسان در دوره حراج پیوسته، همان دامنه نوسان برگزاری حراج ناپیوسته است.

جزئیات سایر اصلاحات دستورالعمل اجرایی نحوه انجام معاملات اوراق بهادار و دستورالعمل فعالیت بازارگردانی مبتنی بر حراج در فرابورس در این لینک قابل مشاهده است.

پیش از این اطلاعیه‌های اصلاح موادی از دستورالعمل اجرایی نحوه انجام معاملات و دستورالعمل فعالیت بازارگردانی در بورس تهران و فرابورس در روزهای 3 و یک خرداد منتشر و به اهالی بازار اعلام شد.

بازدید کنندگان و علاقمندان وبلاگ سود نیوز epsnews.blogfa.com از این پس می توانند در زمان های عدم سرویس از طریق بلاگفا از وبلاگ دوم این گروه epsnews.blogsky.comدر این مجموعه بازدید کنند. وبلاگ سوم این گروه نیز epsnews.mihanblog.com می باشد. مطالب قابل ارائه وبلاگ عبارت است از: 1- آموزش کاربردی و اثربخش سرمایه گذاری در بازار سهام 2- ارائه اخبار مهم روزانه بازار سهام 3- ارائه اخبار مرتبط با اقتصاد جهانی و اقتصاد داخلی مرتبط با بازار سهام 4- بررسی وضعیت شرکتهای پذیرفته شده در بورس و فرا بورس 5- ارائه اخبار مربوط به سود اعلامی شرکتها و تحلیل آنها 6 -مروری بر شایعات و تیپ شناسی آنها 7- سایر موارد بورسی اطلاعیه رفع مسولیت : این وبلاگ فقط جنبه آموزشی و اطلاع رسانی دارد و به هیچ عنوان بر اساس مطالب وبلاگ، بخش نظرات و ایمیلهای ارسالی خرید و فروش نفرمایید. در ضمن بخش نظرات ممکن است حاوی مطالب مختلف از افراد با نیات گوناگون باشد، لطفا مراقب معاملات خود در بازار باشید. نخست دانش و دوم تجربه خود را در بازاربالا ببرید و نهایتا در صورت آمادگی کامل با حداقل سرمایه در این بازار مشغول شوید. بدون آموزش و بررسی توسط خودتان وارد هیچ بازاری نشوید. مسولیت سرمایه گذاری با خودتان است، پس خوب بررسی کنید. جمله مهم برای فعالیت در بازار: هـر حـقـیـقــتی در بازار از سـه مـرحـلـه می گـذرد: ابـتـدا، بـه مـسـخره گـرفـتـه مـی شود بـعـد بـه شـدت بـا آن مـخالـفـت مـی شـود و در آخـر، بـه عـنـوان امـری بـدیهـی پـذیـرفـتـه می شـود. محل تشکیل کلاس های آموزشی بورس مدیر وبلاگ: .

میانگین محدوده واقعی (Average True Range)

معامله گران می توانند از دوره های کوتاه تر از 14 روز، برای تولید سیگنال های معاملاتی بیشتر استفاده کنند، در حالی که دوره های طولانی تر احتمال بیشتری برای تولید سیگنال های معاملاتی کمتری دارند.

میانگین محدوده واقعی چیست؟

میانگین محدوده واقعی (The average true range) یک شاخص تحلیل تکنیکال است که توسط متخصص بازار، جی. ولز وایلدر جونیور (J. Welles Wilder Jr.) در کتاب «مفاهیم جدید در سیستم‌های معاملاتی تکنیکال» معرفی شد، که نوسانات بازار را با تجزیه کل محدوده قیمت دارایی آن دوره اندازه‌گیری می‌کند.

اندیکاتور محدوده واقعی به عنوان بزرگترین مقدار موارد زیر تعریف می شود: سقف فعلی منهای کف فعلی، سقف فعلی منهای قیمت بسته شدن قبلی (قدر مطلق) و کف فعلی منهای قیمت بسته شدن قبلی (قدر مطلق). میانگین محدوده واقعی یک میانگین متحرک است که معمولاً از 14 روز محدوده های واقعی استفاده می کند.

نکات مهم

• میانگین محدوده واقعی، شاخص نوسانات بازار است که در تحلیل تکنیکال استفاده می شود.
• معمولاً از میانگین متحرک ساده 14 روزه‌ی یک سری از شاخص های محدوده واقعی مشتق می شود.
• میانگین محدوده واقعی در ابتدا برای استفاده در بازارهای کالا ایجاد شد، اما از آن زمان برای انواع اوراق بهادار استفاده شده است.

فرمول میانگین محدوده واقعی

اولین قدم در محاسبه میانگین محدوده واقعی یافتن یک سری مقادیر محدوده واقعی برای یک اوراق بهادار است. محدوده قیمت یک دارایی در یک روز معاملاتی معین عبارت است از: سقف قیمتی منهای کف قیمتی آن. در همین حال، محدوده واقعی فراگیرتر است و به صورت زیر تعریف می شود:

نحوه محاسبه میانگین محدوده واقعی

معامله گران می توانند از دوره های کوتاه تر از 14 روز، برای تولید سیگنال های معاملاتی بیشتر استفاده کنند، در حالی که دوره های طولانی تر احتمال بیشتری برای تولید سیگنال های معاملاتی کمتری دارند.

برای مثال، فرض کنید یک معامله‌گر کوتاه‌مدت فقط می‌خواهد نوسانات یک سهام را در یک دوره پنج روزه معاملاتی تحلیل کند. بنابراین، معامله گر می تواند میانگین محدوده واقعی پنج روزه را محاسبه کند. با فرض اینکه داده‌های قیمت تاریخی به ترتیب زمانی معکوس مرتب شده‌اند، معامله‌گر حداکثر قدر مطلق جریان بالا را منهای جریان پایین، قدر مطلق جریان بالا منهای قیمت پایانی قبلی و قدر مطلق جریان پایین منهای قیمت پایانی قبلی را پیدا می‌کند. این محاسبات محدوده واقعی، برای پنج روز معاملاتی اخیر انجام می شود و سپس برای محاسبه اولین مقدار میانگین محدوده واقعی پنج روزه به طور میانگین محاسبه می شود.

میانگین محدوده واقعی به شما چه می گوید؟

وایلدر ابتدا میانگین محدوده واقعی را برای کالاها توسعه داد، البته این اندیکاتور می تواند برای سهام و شاخص ها نیز استفاده شود. به بیان ساده، سهامی که سطح بالایی از نوسان را تجربه می کند، میانگین محدوده واقعی بالاتری دارد و سهام با نوسان پایین، میانگین محدوده واقعی پایین تری دارد.

میانگین محدوده واقعی ممکن است توسط متخصصان بازار برای ورود و خروج از معاملات استفاده شود و ابزار مفیدی برای افزودن به یک سیستم معاملاتی است. این اندیکاتور برای معامله گران ایجاد شد تا با استفاده از محاسبات ساده، نوسانات روزانه یک دارایی را با دقت بیشتری اندازه گیری کنند. این اندیکاتور جهت قیمت را نشان نمی دهد، بلکه عمدتاً برای اندازه گیری نوسانات ناشی از شکاف ها و محدود کردن حرکات بالا یا پایین استفاده می شود. محاسبه میانگین محدوده واقعی نسبتاً ساده است و فقط به اطلاعات قیمت تاریخی نیاز دارد.

میانگین محدوده واقعی معمولاً به عنوان یک روش خروج استفاده می شود که می تواند صرف نظر از نحوه تصمیم گیری ورود استفاده شود. یکی از تکنیک های محبوب به عنوان اندیکاتور خروج لوستر “chandelier exit” شناخته می شود و توسط چاک لوبو (Chuck LeBeau) توسعه داده شد. خروجی لوستر یک ایستگاه انتهایی را در زیر بالاترین ارتفاعی که از زمان ورود شما به معامله به آن رسیده‌اید قرار می‌دهد. فاصله بین بالاترین سقف قیمتی و سطح توقف چند برابر میانگین محدوده واقعی تعریف می شود. برای مثال، می‌توانیم سه برابر ارزش میانگین محدوده واقعی از بالاترین مقدار از زمانی که وارد معامله شده‌ایم، کم کنیم.

میانگین محدوده واقعی همچنین می‌تواند به معامله‌گر میزان معامله در بازارهای مشتقه را نشان دهد. می‌توان از رویکرد میانگین محدوده واقعی برای اندازه‌گیری پوزیشن استفاده کرد که میل معامله‌گر به پذیرش ریسک و همچنین نوسانات بازار پایه را نشان می‌دهد.

به عنوان یک مثال فرضی، فرض کنید اولین مقدار میانگین محدوده واقعی پنج روزه در 1.41 محاسبه شده است و روز ششم دارای محدوده واقعی 1.09 است. مقدار میانگین محدوده واقعی متوالی را می توان با ضرب مقدار قبلی میانگین محدوده واقعی، در تعداد روزهای کمتر از یک تخمین زد و سپس محدوده واقعی دوره فعلی را به مجموع اضافه کرد.

بعد، مجموع را بر بازه زمانی انتخاب شده تقسیم کنید. به عنوان مثال، مقدار دوم میانگین محدوده واقعی 1.35 یا (1.41 * (5 – 1) + (1.09)) / 5 تخمین زده می شود. سپس این فرمول می تواند در کل دوره زمانی تکرار شود.

میانگین محدوده واقعی به ما نمی گوید که شکست در کدام جهت رخ می دهد، اما می توان آن را به قیمت پایانی اضافه کرد، بدین ترتیب معامله گر می تواند هر زمان که قیمت روز بعد بالاتر از آن مقدار معامله شد، خرید کند. سیگنال های معاملاتی به ندرت اتفاق می افتند، اما معمولا نقاط شکست قابل توجهی را نشان می دهند. منطق پشت این سیگنال ها این است که هرگاه قیمتی بیش از میانگین محدوده واقعی بالاتر از آخرین قیمت پایانی بسته شود، تغییری در نوسانات رخ داده است. اخذ یک پوزیشن خرید به معنای اطمینان از جهت صعودی سهم است.

محدودیت ها

دو محدودیت اصلی برای استفاده از اندیکاتور میانگین محدوده واقعی وجود دارد. اولین مورد این است که میانگین محدوده واقعی یک معیار ذهنی است، به این معنی که قابل تفسیر است. هیچ مقدار میانگین محدوده واقعی واحدی وجود ندارد که با اطمینان از جهت روند اطلاع دهد. در عوض، تفسیر های میانگین محدوده واقعی همیشه باید با تفسیرهای قبلی مقایسه شوند تا قدرت یا ضعف یک روند را دریافت کنید.

دوم، میانگین محدوده واقعی فقط نوسانات را اندازه گیری می کند نه جهت قیمت دارایی را. این موضوع گاهی اوقات می تواند منجر به سیگنال های متفاوتی شود، به ویژه زمانی که بازارها در حال چرخش هستند یا زمانی که روندها در نقاط عطف هستند. به عنوان مثال، افزایش ناگهانی میانگین محدوده واقعی به دنبال یک حرکت بزرگ در مخالفت با روند غالب ممکن است برخی از معامله گران را به این باور برسانند که میانگین محدوده واقعی روند قدیمی را تأیید می کند، درحالی که ممکن است اینطور نباشد.

آموزش نوسان گیری در سهم و نکات کلیدی آن

نوسان گیری در بورس به عنوان یکی از فعالیت های سرمایه گذاران محسوب می شود و در این مقاله قصد داریم در خصوص فاکتورهای نوسان گیری در بورس صحبت کنیم. به طور کلی روش های مختلفی برای کسب سود و بازدهی در بازار سرمایه وجود دارد و بر همین اساس سرمایه گذار در بازار سرمایه می تواند به دو روش بازدهی کسب کند که شامل سود سرمایه ای و سود نقدی با حضور در مجامع است. كسب سود سرمايه اي که شامل نوسان قیمت سهام در بازار است و معمولا روش دشوار تری است ولی به دلیل جذابیت آن و ایجاد هیجان برای کسب سود سریع، عمده سرمایه گذاران نیز در بازار سرمایه به دنبال این روش برای کسب بازدهی هستند. به همین دلیل قصد داریم در این مقاله در خصوص نوسان گیری در بورس و روش های آن صحبت کنیم.

احتمالا تا به حال در مورد نوسان گیری توسط سرمایه گذاران در بازار بسیار شنیده اید و یا مقالات زیادی نیز در این خصوص مطالعه کرده اید ولی تا به حال نیز به یک روش درست و منطقی برای کسب بازدهی با استفاده از این روش نرسیده اید. اما سوال اینجاست که آیا با روش ها و تکنیک های فعلی سرمایه گذار به راحتی می تواند در بازار نوسان گیری کند؟؟ ریسک کسب بازدهی در نوسان گیری به چه میزان است و یا برخی سوالات دیگر که قصد داریم در این مقاله به یک نتیجه گیری کلی در این خصوص برسیم.

تعریف نوسان گیری در بورس

قبل از توضیح در مورد نوسان گیری بهتر است ابتدا نوسان را توضیح دهیم. نوسان را میتوان تغییرات قیمت سهام در کوتاه مدت نام برد و افرادی که در بازه زمانی کوتاه مدت کار میکنند و از نوسان قیمت ها استفاده می کنند را نوسان گیر می گویند. معمولا درصدهای نوسان گیری در بورس برای یک معامله گر نحوه انجام معاملات محدوده نوسان حرفه ای بین 5 تا 10 درصد است و هیچ سرمایه گذاری با این هدف هیچ وقت ریسک بیشتری را متحمل نمی شود.

حال سوال اینجاست که آیا همه سرمایه گذاران می‌توانند در بازار سهام نوسان گیری کنند؟؟ پاسخ به این سوال خیر است چرا که نوسان گیری در بازار سهام و یا سایر بازارهای مالی نیاز به تجربه و شناخت بازار و داشتن مهارت در تابلوخوانی و بازار خوانی دارد و می توان گفت که هر سرمایه گذاری قادر به انجام این کار نیست. ممکن است گاهی اوقات بسیاری از سرمایه گذاران با ورود به بازار سرمایه و طمع سودهای کوتاه مدت، به دنبال نوسان گیری باشند اما طولی نمی کشد که متضرر می شوند و بخشی از سرمایه خود را از دست میدهند چرا که همانطور که در بالا گفته شد نوسان گیری به دانش و تجربه و مهارت خاصی نیاز دارد و چه بسا بسیاری از افراد ماهر و پرتجربه در بازار هم متحمل زیان می شوند. تجربه شخصی بنده و صحبت با بسیاری از معامله گران بازار نیز موید همین مطلب می باشد که نوسان گیری در بلند مدت به زیان سرمایه گذار ختم خواهد شد و شاید درصد کمی از سرمایه گذاران با استفاده از این نوع روش معاملاتی در بازار منتفع می شوند و عده زیادی از سرمایه گذاران که با هدف نوسان‌گیری و به صورت کوتاه مدت وارد سهم می‌شوند ؛ متحمل زیان می‌شوند و بخش زیادی از سرمایه خود را از دست میدهند.

البته افرادی که در بازار سرمایه به دنبال نوسان گیری هستند به دو دسته تقسیم می شوند که شامل موج و موج سوار هستند.دسته اول سرمایه گذارانی هستند که شروع کننده یک موج در یک صنعت یا سهم می باشند. بدین صورت که ابتدا در یک سهمی آرام آرام شروع به خرید می‌کنند و زمانی که سهم به اصطلاح خشک شد، سهم را صف خرید و شروع به پخش اخبار مثبت در سایت ها و شبکه های اجتماعی می‌کنند. با پخش اخبار مثبت، رفته رفته عوام بازار وارد سهم می شوند و شاهد صف خریدهای پرحجم در سهم هستیم. در این مرحله موج سوار ها وارد سهم می شوند و در واقع این افراد کسانی هستند که اخبار به هر دلیلی به گوششان می‌رسد و به دنبال خرید سهم هستند. قیمت سهم افزایش می یابد ( معمولا 15 تا 20 درصد ) و رفته رفته عرضه سهام شرکت نیز زیاد می شود و موج ( گروه اول ) از سهم خارج می‌شوند. حال اگر بازیگر جدید در این مرحله وارد سهم شود شاهد ادامه افزایش قیمت هستیم در غیر این صورت سرمایه گذارانی که در مرحله آخر رشد سهم و صرفا به دلیل اخبار مثبت وارد سهم شده اند، زیان و در نهایت هم با شناسایی زیان از سهم خارج می شوند.

چگونه می توان در بازار بورس نوسان گیری کرد؟

1/ نوسان گیری با تحلیل تکنیکال:

یکی از روش های نوسان گیری در بازار سرمایه که امروزه بسیاری از سرمایه گذاران از آن استفاده می کنند تحلیل تکنیکال است. چرا که سرمایه گذاران در این روش با استفاده از نمودارها در بازه های زمانی کوتاه مدت سهمی را خریداری می کنند و پس از چند درصد رشد قیمتی آن را می فروشند به عنوان مثال باید گفت خرید سهم در محدوده های حمایتی که معمولا با اقبال بازار مواجه است می تواند یکی از این روش ها باشد. البته برخی از نسبت ها نیز در تحلیل تکنیکال می تواند برای نوسان گیری مناسب باشد که یکی از این نسبت ها ATR و یا اندیکاتور AVERAGE TRUE RANGE است.

2/ نوسان گیری به کمک جو حاکم بر بازار:

گاهی اوقات مشاهده می شود که انتشار یک خبر موجب رشد دست جمعی سهام یک گروه می شود حال ممکن است خبر در حد شایعه باشد. در این حالت نیز می توان همگام با خبر سهم را خرید و در یک موقعیت مناسب آن را فروخت و شناسایی سود انجام داد.

3/ نوسان گیری به کمک اطلاعات نهائی:

گاهی اوقات مشاهده می شود که از جانب شخصی اطلاعاتی از وضعیت شرکت به دست شما رسیده که ممکن است این خبر افزایش سود شرکت و یا افزایش سرمایه پیش رو و یا … باشد. در این حالت نیز ممکن است این خبر دست به دست بچرخد و موجب رشد سهام شرکت شود . حال شما ممکن است به محض رسیدن خبر سهم را خریده و در پایان ساعت معاملات نیز با رشد قیمتی سهم آن را بفروشید و نوسان گیری کنید.

نوسان گیری با استفاده از برخی فیلترهای کاربردی

برای نوسانگیری در بورس برخی از سرمایه گذراران از فیلترهای کاربردی در بورس نیز استفاده می کنند. فیلترهای کاربردی در بورس فیلترهایی هستند که با استفاده از آنها میتوان برخی از سهام موجود در بازار را انتخاب کرد و خرید و فروش های کوتاه مدت داشت. به عنوان مثال زمانی که آخرین معامله 3 درصد بالاتر از قیمت پایانی سهم باشد میتوان با توجه به حجم معاملاتی که در بازه رو به بالا در سهم معامله می شود احتمال بالایی را برای رشد سهم در فردا در نظر گرفت و یا خرید سهم در صف فروش با در نظر گرفتن یک سری شرایط و … میتوان انتظار نوسان گیری را داشت.

نشانه های نوسان گیری در بازار

حال سوال اینجاست که در سهم چگونه نوسان گیری کنیم و چه معیارهایی برای شناخت نوسان گیری در سهم وجود دارد. در بخش زیر قصد داریم برخی از نشانه های نوسان گیری در سهم را اندکی توضیح دهیم.

1/ سفارش چینی در یک حجم مشخص

نوع سفارش گذاری در سهم می تواند یکی از نشانه های نوسان گیری در سهم باشد. همچنین گاهی اوقات در برخی از سهم هایی که در محدوده +2% معامله می شوند شاهد سفارش هایی با حجم بالا در محدوده پایین تر هستیم. به عنوان مثال سهم در محدوده 102 تومان در حال معامله است ولی در بخش تقاضا در محدوده 101 تومان حجم سفارشات بالایی را مشاهده میکنیم. این به خودی خود نشان میدهد که این سفارش به دلیل ایجاد انگیزه در سرمایه گذاران برای خرید سهام ایجاد شده و در واقع به نوعی اردر حمایتی در سهم می باشد. البته حالت عکس این قضیه هم وجود دارد به عنوان مثال سهم در محدوده -3% و در قیمت 95 تومان در حال معامله است ولی در محدوده 97 تومانی سفارش فروش با حجم بالایی قرار داده شده است . این نشان میدهد که فعلا اجازه رشد قیمتی به سهم داده نمی شود و به همین دلیل عرضه برای سهم افزایش می یابد و روند قیمتی سهم را دچار مشکل می‌کند.

2/ ایجاد شایعه در سهام با هدف افزایش و یا کاهش قیمت سهم

از دیگر مولفه‌هایی که میتواند موجب نوسان گیری در سهم شود سفته بازی است. هنگامی که سرمایه گذاران قصد سفته بازی در سهمی را دارند ( مقاله کامل در خصوص سفته بازی را در لینک بخوانید) ابتدا به خرید سهم در طی روزهای مختلف و با کدهای مختلف اقدام می کنند تا به اصطلاح شناوری موجود در سهم را جمع کنند و سپس با انتشار اخبار مثبت در سایت ها و کانال ها و کلیه شبکه های اجتماعی سرمایه گذاران دیگر را ترغیب به خریدن سهم می کنند و بعد از رشد قیمتی سهم در طی چند روز اقدام به فروش سهم و شناسایی سود میکنند و خریداران در قیمت های بالاتر نیز متضرر می شوند و یا در حالت عکس قضیه برخی از سرمایه گذاران با انتشار اخبار منفی در سهم با هدف کاهش قیمت سهم و خرید بیشتر اقدام به انتشار خبرهای منفی در خصوص سهام شرکت میکنند تا سهم مورد نیاز خود را در بازار جمع آوری کنند و بعد از آن قیمت سهام شرکت را افزایش دهند.

3/ معاملات صوری

شاید بسیار مشاهده کرده باشید که در نمادی معاملات دو طرفه بین حقیقی ها، حقوقی ها و حقیقی با حقوقی ها انجام شده باشد که معمولا این کار با هدف های مختلفی انجام می شود. گاهی اوقات این معاملات در جهت فروش سهم به یک کد حقوقی با کد شخصی است. گاهی اوقات هم با هدف جا به جایی سهم و سپس افزایش قیمت سهم انجام میگیرد و یا این جا به جایی ها در جهت افزایش حجم معاملات است.

در کل میتوان گفت که معاملات در بسیاری از سهم ها با استفاده از روش های گفته شده انجام می شود که برخی از سرمایه گذاران با استفاده از فرمول های تابلو خوانی در بورس قادر به تشخیص آن بوده و میتوانند از آن استفاده کنند ولی در نهایت دود آن به چشم کسانی می رود که صرفا با دانش اندک در این بازار معامله می کنند و قادر به تشخیص وضعیت های توضیح داده شده نخواهند بود و این سرمایه گذارن نیز بازندگان اصلی نیز به حساب می آیند. در کل برای نوسان گیری در سهم نیاز است که به تحلیل تکنیکال کلاسیک مسلط باشید، تجربه فعالیت در بازار سرمایه را داشته باشید، تابلو خوانی و فیلتر نویسی بدانید. در غیر این صورت هیچ راهکار ساده ای برای نوسانگیری در بورس وجود ندارد و عمده صحبت هایی که در خصوص نوسان گیری وجود دارد بیشتر جنبه تبلیغاتی دارد.

چگونه سهم مناسب را برای نوسان گیری انتخاب کنیم.

انتخاب سهم مناسب برای نوسان گیری کاری بسیار سخت در بازار سرمایه به حساب می آید و بیشتر سرمایه گذارانی که به دنبال پیدا کردن سهام مناسب برای نوسان گیری هستند عمدتا در خرید سهم دچار اشتباه شده و زیان می کنند. اما سوال اینجاست که چگونه یک سهم مناسب را برای نوسان گیری انتخاب کنیم. در بخش بالا گفتیم که تحلیل تکنیکال به عنوان یکی از ابزارهایی است که سرمایه گذاران برای نوسان گیری از آن استفاده میکنند. در تکنیک های معامله گری با خط روند توضیح دادیم که اگر بتوانیم ساختار معاملاتی با خط روند را بشناسیم؛ قادریم سود های کوتاه مدت خوبی را در بازار کسب کنیم و یا اگر برخی از تکنیک های تابلو خوانی در بورس را بدانیم به سادگی قادریم در بازار نوسان های کوتاه مدت بگیریم. بنابراین بهترین روش برای نوسان گیری در بازار سرمایه وجود ندارد و سرمایه گذاران بهتر است به دنبال این روش برای کسب سود در بازار نباشند. البته تکنیک های معاملاتی در تحلیل تکنیکال میتواند کمک بسیاری به این موضوع کند. پس زمانی به دنبال نوسان گیری در بورس باشید که به اندازه کافی در این بازار حرفه ای شده باشید.

۷ مزیت افزایش دامنه نوسان بر معاملات بورس

افزایش محدوده دامنه نوسان در کنار مزایای متعدد خود نیازمند تقویت بازارگردانی است، تقویت بازارگردانی می‌تواند در شرایط هیجانی بازار وارد مدار شده و از انحراف شدید روند با ثبات سهم‌ها جلوگیری کند.

به گزارش نبض بورس، دامنه نوسان در بورس تهران یکی از موضوعاتی است که همیشه مورد توجه اهالی بازار سرمایه قرار داشته است. طبق مصوبه شورای عالی بورس دامنه نوسان در برخی نمادهای بازار سهام در حال افزایش است، اما کلیت بازار هنوز با محدودیت دامنه نوسان مواجه است.

دامنه نوسان بورس در سال جاری به صورت پلکانی برای برخی نمادها در حال افزایش است. در هفته های گذشته دامنه نوسان بازار اول بورس و فرابورس برای برخی نمادها از 6 درصد به 7 درصد افزایش یافته و طبق مصوبه قرار است تا پایان سال این محدودیت به 10 درصد برسد.

بسیاری از کارشناسان معتقدند افزایش این عامل مؤثر می‌تواند فرایند مثبتی را در معاملات سهام ایجاد کند و امید می رود که این تصمیم در نهایت به ورود نقدینگی و افزایش عمق بازار منجر شود. بورس این روزها به شدت نیازمند تعمیق یافتن است و کمبود عمق بازار مشکل اصلی حال حاضر بازار سهام است.

* تأثیر افزایش دامنه نوسان بر معاملات بورس و کلیت بازار سرمایه

افزایش پلکانی دامنه نوسان می تواند تاثیر مثبتی بر روی روند معاملات بازار سرمایه بگذارد. اما شرط اصلی برای افزایش این تاثیرگذاری، ورود تغییر دامنه نوسان به بقیه بازارهای بورس است.

در حال حاضر فقط در تابلوی اول بورس و فرابورس این افزایش رخ داده و اگر افزایش دامنه نوسان به تابلوی دوم بورس و فرابورس برسد، احتمالا بازار واکنش منطقی نشان دهد. دامنه نوسان و سایر مکانیزم های محدودیت کننده عملیات بازار مانند حجم مبنا یا حد اعتبار به طور مستقیم تاثیری برارزش ذاتی سهام ندارد و سودآوری شرکت ها و سطح نرخ بهره و رشد سودآوری است که ارزش سهام را تعیین می کند.

افزایش دامنه نوسان در مرحله اول سبب رونق بازار، افزایش حجم و ارزش معاملات و بهبود عملیات بازارگردان ها می‌شود و در مرحله دوم سبب کاهش ریسک معاملات اعتباری برای کارگزار و اعتبار دهنده است.

بسیاری از کارشناسان معتقدند مهمترین مشکل وجود دامنه نوسان زیر سوال بردن منطق بازار سرمایه است زیرا قیمت ها در مسیر تعادل با اطلاعات جدید، با اصطکاک مواجه می شوند؛ این مسئله ورود و خروج سرمایه گذار، نقدشوندگی و حجم معاملات را کاهش می دهد. دومین مشکل اساسی نیز اخلال در عملیات بازارگردان ها و مواجه صندوق با زیان های سنگین است.

البته در کنار معایب موجود، هفت مورد زیر را می توان از اصلی ترین مزایای افزایش دامنه نوسان روزانه دانست که شامل: 1- کم شدن و ازبین رفتن صف های خرید و فروش، 2- ورود نقدینگی به بازار سهام، 3- کاراتر شدن معاملات سهام، 4- افزایش جذابیت سرمایه‌گذاری در بورس، 5- کاهش احتمالی رفتار‌های هیجانی، 6- کاهش میزان دستکاری سفته بازا ‌ن و 7- افزایش عمق بازار سرمایه است.

افزایش محدوده دامنه نوسان در کنار مزایای متعدد خود نیازمند تقویت بازارگردانی است. تقویت بازارگردانی می تواند در شرایط هیجانی بازار وارد مدار شده و از انحراف شدید روند با ثبات سهم‌ها جلوگیری کند تا زیان شدید به سهامداران وارد نشود.

* انواع ساز و کارهای کنترل نوسان بازار در بورس های اوراق بهادار

بورس‌های اوراق بهادار معمولاً دارای دو دامنه نوسان با عناوین دامنه نوسان پویا و ایستا هستند. دامنه نوسان پیرامون قیمت مبنا و معمولاً به صورت درصدی بیشتر و کمتر از آن تعیین می شود. گروه بورس ژاپن در محاسبه دامنه نوسان به جای درصد از واحد پول ین استفاده می کنند. برخی دیگر از بورس‌ها نیز اقدام به استفاده ترکیبی از درصد و عدد مطلق می کنند.

برای تعیین دامنه نوسان بورس به‌طور معمول برای هر سهم، هر تابلو یا گروه‌ های مختلف سهام دامنه نوسان متفاوتی تعیین می شود. البته برخی بورس ها نیز برای کل بازار دامنه نوسان ثابت تعیین کردند. دامنه نوسان عمدتا به‌صورت متقارن تعیین می شود؛ اما در برخی از بورس ها همچون بورس مالزی، دامنه نوسان بصورت نامتقارن تعیین شده است. انجام معامله بیرون هر یک از دو دامنه، منجر به توقف معاملات و برگزاری حراج می شود. از آنجایی که استفاده از دامنه ایستا و پویا در بورس های دنیا بسیار متداول است در این بخش جزئیات مربوط به هر یک شرح داده شده است.

* دامنه نوسان ایستا

دامنه ایستا به حداکثر نوسان مجاز نسبت به قیمت مبنا ایستای جلسه معاملاتی پیشین گفته می ‌شود و این دامنه معمولاً بر حسب درصد اعلام می ‌شود. در بیشتر بورس های اوراق بهادار، قیمت تئوریک محاسبه شده در آخرین حراج به عنوان قیمت مبنای ایستا در نظر گرفته می شود.

اگر چنین قیمتی وجود نداشته باشد، قیمت حراج قبلی قیمت پایانی روز گذشته به عنوان قیمت مبنای ایستا در نظر گرفته می شود. این دامنه از دامنه پویا گسترده تر بوده و در طول کل جلسه معاملاتی هنگام برگزاری حراج آغازین در طول جلسه عادی معاملات و هنگام برگزاری حراج پایانی مورد استفاده قرار می گیرد.

در برخی بورس‌ها زمانی که قیمت سهام به حد بالا یا پایین دامنه ایستا برسد، معاملات به‌صورت خودکار متوقف شده و حراجی به‌ عنوان حراج نوسان دامنه ایستا برگزار می شود.

* دامنه نوسان پویا

دامنه پویا حداکثر نوسان مجاز را در اطراف قیمت مبنای پویا نشان می‌دهد و معمولاً به‌صورت درصدی حول قیمت مبنا تعریف می شود. قیمت مبنای مورد استفاده برای تعیین دامنه، قیمت آخرین معامله انجام شده در بازار عادی و حراج است. به عنوان مثال اگر قیمت آخرین معامله سهمی 100 واحد پولی و دامنه پویا دو درصد باشد، دامنه پویا 98 الی 102 واحد پولی است یعنی معامله بعد این باید بر روی این حدود یا خارج از آن باشد.

چنانچه سفارش در سامانه معاملات ثبت شود و قیمت حاصل از اجرای این سفارش بر روی حد بالایی یا پایین یا خارج دامنه پویای سهم واقع شود، این شرایط منجر به ایجاد توقف خودکار معاملات و برگزاری حراجی به‌ عنوان حراج نوسان دامنه پویا می شود. دامنه پویا در طول جلسه اصلی معاملات و هنگام برگزاری حراج پایانی استفاده می شود.

* تغییرات در دامنه نوسان پویا و ایستا در اثر برگزاری حراج نوسان

حراج نوسان مربوط به دامنه نوسان پویا و ایستا در بورس های دیگر نیز برگزار می‌شود. به عنوان نمونه می‌توان به بورس کشورهای همچون اتریش، برزیل، دانمارک، فنلاند، آلمان، یونان، ایرلند، ایتالیا، نروژ، آفریقای جنوبی، کره‌جنوبی، سوئد، سوئیس و انگلیس اشاره کرد.

البته هر بورس بنا به شرایط اختصاصی دارای حدود نوسان و زمان حراج نوسان مختص به خود است. به عنوان مثال در دانمارک و فنلاند طول زمان جلسه حراج نوسان برای عبور از نحوه انجام معاملات محدوده نوسان دامنه ایستا 60 ثانیه و برای عبور از دامنه پویا 180 ثانیه است و حد نوسان برای دامنه ایستا 15 درصد قیمت ایستا و برای دامنه پویا 3 درصد قیمت پویا تعریف شده است.

* دامنه نوسان در دیگر کشورها استفاده نمی‌شود

در این‌باره، رضا گلستانی، کارشناس بازار سرمایه در گفت‌‌ وگو با خبرنگار اقتصادی خبرگزاری فارس، درباره دامنه نوسان اظهار داشت: دامنه نوسان قیمتی یا price limit یکی از ابزارهای کنترلی بازار سهام است، این عامل در بورس‌های بزرگ جهان استفاده نمی‌شود.

وی ادامه داد: در بازار سهام، کشورهایی که دامنه نوسان دارند معمولا این عامل به تنهایی مورد استفاده قرار نمی‌گیرد و در ترکیب با دیگر ابزارها استفاده می‌شود. مهم ترین نکته قابل توجه این است که بورس تهران یکی از محدودترین دامنه‌های نوسان را در سطح جهان دارد.

این کارشناس بازار سرمایه تاکید کرد: در بسیاری از این کشورها از جمله ژاپن، سازوکاری وجود دارد که مطابق با شرایط و الزامات خاص، دامنه نوسان در طول جلسه معاملاتی شناور است، بنابراین می‌توان همچنان حد نوسان روزانه را اعمال کرد؛ اما از قفل شدن بازار در یک دامنه نوسان بسته جلوگیری کرد.

گلستانی افزود: افزایش دامنه نوسان می ‌تواند انتظار بازدهی در دوره ‌های کوتاه مدت را در بازار سهام افزایش دهد، ضمن اینکه جذابیت بازار سرمایه را بیشتر خواهد کرد. افزایش جذابیت بازار سهام و همچنین افزایش انتظار بازدهی، موجب خواهد شد تا ورود نقدینگی به بازار سرمایه افزایش یابد، به طوری که پول‌ها از بازارهای موازی به بازار سهام کوچ خواهد کرد.

وی تصریح کرد: بازار سرمایه کشورهای رشد یافته و بورس‌های بزرگ جهانی اغلب بدون دامنه نوسان فعالیت می‌کنند. دلیل استفاده نکردن بورس های جهانی از دامنه نوسان عمق بالای بازار سهام آن هاست؛ بزرگترین مشکل بورس تهران در این سال‌ها کم بودن عمق بازار است که به همین دلیل نیاز به وجود دامنه نوسان در آن احساس می‌شود.

معاملات اسکالپینگ در حوزه ارزهای دیجیتال

اسکالپینگ یک شیوه تجارت در بازار خرید ارز دیجیتال است. معامله‌گران اسکالپینگ قصد دارند سود خود را از نوسانات اندک قیمت به‌دست آورند. هدف آن‌ها این نیست که با هر تجارت خرید ارز دیجیتال یا فروش آن، سود زیادی کسب کنند، بلکه به دنبال کسب سودهای ناچیز بارها و بارها هستند.

اگر تریدرهای اسکالپینگ این کار را به خوبی انجام دهند، به مرور، حساب معاملات خود را رشد نحوه انجام معاملات محدوده نوسان می‌دهند. آن‌ها اغلب از اهرم و حد ضرر استفاده می‌کنند.

معرفی

اسکالپینگ، یک استراتژی تجارت کوتاه مدت است که معمولاً مورد استفاده قرار می‌گیرد. در واقع، این یکی از رایج‌ترین استراتژی‌های تجارت روزانه است. این شامل بازه‌های زمانی کوتاه‌تر، تصمیم‌گیری سریع و تعداد زیادی از ابزارهای تجزیه و تحلیل فنی و نمودار است. در نتیجه، بسیاری از معامله‌گران حرفه‌ای روزانه بخشی از حساب معاملات خرید ارز دیجیتال یا فروش خود را به اسکالپینگ اختصاص می‌دهند.

از آن‌جا که استراتژی‌های معامله اسکالپینگ می‌تواند در بازارهای مختلف مالی کارساز باشد، اسکالپ‌ها در بازار سهام، معاملات فارکس و نیز ارز رمزپایه و بازار خرید ارز دیجیتال فعال هستند.

در این مقاله از تترلند ، آنچه را که باید درباره ارزهای دیجیتال در اسکالپینگ بدانیم را مرور می‌کنیم و در مورد برخی از رایج‌ترین استراتژی‌های اسکالپینگ اطلاعات کسب می‌کنیم.

اسکالپینگ چیست؟

معاملات اسکالپینگ در حوزه ارزهای دیجیتال 7

اسکالپینگ یک استراتژی تجاری است که شامل تلاش برای سود بردن از نوسانات نسبتاً کم قیمت است. معامله‌گران اسکالپینگ به دنبال اهداف با سود زیاد نیستند. در عوض هدف آن‌ها برداشت سود حاصل از تغییرات ناچیز قیمت به‌صورت متوالی است.

به همین ترتیب، تریدرهای اسکالپینگ ممکن است معاملات زیادی را در بازه‌های کوتاه مدت انجام دهند و به‌دنبال نوسانات اندک قیمت و ناکارآمدی بازار باشند. ایده این است که با جمع‌آوری این سودهای ناچیز، با گذشت زمان به مقدار قابل توجهی سود اضافه می‌شود.

با توجه به بازه‌های زمانی کوتاه، اسکالپرها به شدت به تجزیه و تحلیل تکنیکال برای تولید ایده‌های تجاری اعتماد می کنند. از آن‌جا که بیشتر رویدادهای اساسی در یک دوره طولانی‌تر انجام می‌شوند، معامله‌گران اسکالپینگ به ندرت خود را با تجزیه و تحلیل فاندامنتال درگیر می‌کنند

سهام یا ارزهایی که به دلیل برخی اخبار یا رویداد اساسی با افزایش تقاضا روبرو می‌شوند، به طور کلی حجم و نقدینگی خوبی دارند -حداقل برای یک دوره- این زمانی است که اسکالپرها می‌توانند وارد عمل شوند و از نوسانات بیشتر سود کسب کنند.

به طور خلاصه، اسکالپرها به جای حرکت‌های بزرگ‌تر، از افزایش قیمت‌های کوتاه مدت بازار خرید ارز دیجیتال استفاده می‌کنند. این یک استراتژی است که احتمالاً برای همه ایده‌آل نیست زیرا به درک پیشرفته از نوسانات بازار خرید ارز دیجیتال و تصمیم‌گیری سریع (اغلب تحت فشار) نیاز دارد.

معامله‌گران اسکالپینگ چگونه درآمد کسب می‌کنند؟

معاملات اسکالپینگ در حوزه ارزهای دیجیتال 8

عوامل فنی که اسکالپرها در نظر می‌گیرند، شامل: حجم معاملات، قیمت، سطح حمایت و مقاومت و الگوهای نمودار شمعی که معمولاً برای شناسایی تنظیمات تجاری استفاده می‌شوند. برخی از متداول‌ترین شاخص‌های فنی مورد استفاده معامله‌گران اسکالپینگ، میانگین متحرک، شاخص مقاومت نسبی RSI ، بولینگر باند، VWAP و ابزار اصلاح فیبوناچی است.

بسیاری از اسکالپرها شاخص‌های سفارشی خود را ایجاد می‌کنند تا نسبت به بازار برتری داشته نحوه انجام معاملات محدوده نوسان باشند. مانند هر استراتژی تجاری دیگر، یافتن یک مزیت منحصر به فرد نسبت به بازار برای موفقیت در درجه اول اهمیت قرار دارد.

اسکالپینگ عبارت است از یافتن فرصت‌های کوچک در بازار خرید ارز دیجیتال و بهره برداری از آن‌ها. از آن‌جا که این استراتژی‌ها به راحتی و پس از شناخته شدن توسط عموم مردم بدون سود می‌شوند، معامله‌گران اسکالپ می‌توانند کاملاً محرمانه در مورد مجموعه‌های تجاری خود باشند. به همین دلیل مهم است که استراتژی خود را ایجاد و آزمایش کنید.

همان‌طور که در مورد آن بحث کردیم، اسکالپرها معمولاً با بازه‌های زمانی کمتری معامله می‌کنند. این نمودارها در معاملات روز وجود دارد که ممکن است نمودار 1 ساعته، 15 دقیقه ای، 5 دقیقه‌ای یا حتی نمودار 1 دقیقه‌ای باشد. حتی برخی از اسکالپرها ممکن است به بازه‌های زمانی کمتر از یک دقیقه نگاه کنند.

اسکالپرها چه چیزی را بررسی می‌کنند؟

معاملات اسکالپینگ در حوزه ارزهای دیجیتال 9

در اینجا چیز دیگری است که باید در نظر بگیرید. ما می‌دانیم که سیگنال‌ها و سطوح زمانی بالا معمولاً از سیگنال‌های فریم زمان پایین قابل اطمینان‌ترند. به همین دلیل است که اکثر اسکالپرها ابتدا ساختار بازار خرید ارز دیجیتال یا فروش با بازه زمانی بالا را بررسی می‌کنند.

آن‌ها ابتدا سطوح مهم زمان بندی مهم را ترسیم کرده و سپس بزرگ‌نمایی می‌کنند تا به دنبال تنظیمات تجارت اسکالپینگ باشند. این نشان می‌دهد که داشتن یک بازه زمانی مناسب از ساختار بازار فروش یا خرید ارز دیجیتال می‌تواند بسیار مفید باشد، حتی در مورد معاملات کوتاه مدت.

حتی در این صورت، استراتژی‌های معاملاتی و سرمایه‌گذاری می‌توانند تفاوت قابل توجهی بین معامله‌گران مختلف داشته باشند. قوانین سخت‌گیری در مورد اسکالپینگ وجود ندارد، اما دستورالعمل‌هایی وجود دارد که می‌توانید هنگام تنظیم قوانین خود در نظر بگیرید.

استراتژی‌های معاملاتی اسکالپینگ

معاملات اسکالپینگ در حوزه ارزهای دیجیتال 10

ما می‌توانیم دو نوع تریدر اسکالپینگ را در نظر بگیریم. معامله‌گران اختیاری و سیستماتیک اسکالپینگ.

معامله‌گران اختیاری همزمان با رونق بازار در مقابل آن‌ها، تصمیمات تجاری را “در جا” می‌گیرند. آن‌ها ممکن است مجموعه خاصی از الزامات را برای زمان ورود یا خروج از بازار نداشته باشند، اما تصمیمات آن‌ها براساس شرایط موجود است. به عبارت دیگر، معامله‌گران اختیاری ممکن است عوامل مختلفی را در نظر بگیرند، اما قوانین سخت‌گیری کمتری دارند.

معامله‌گران سیستماتیک رویکرد دیگری دارند. آن‌ها یک سیستم معاملاتی کاملاً مشخص دارند که اساساً نقاط ورود و خروج از بازار را برای آن‌ها ایجاد می‌کند. اگر شرایط خاصی از مجموعه قوانین آن‌ها وجود داشته باشد، وارد یک معامله می‌شوند یا از آن خارج می‌شوند. تجارت سیستماتیک یک رویکرد داده محور بیشتر از تجارت اختیاری است. معامله‌گران سیستماتیک کمتر به شهود و بیشتر به داده‌ها و الگوریتم‌ها اعتماد می‌کنند.

برخی از اسکالپرها از استراتژی به نام تجارت دامنه استفاده می‌کنند. آن‌ها منتظرند تا محدوده قیمتی ایجاد شود و در آن محدوده تجارت کنند.

یکی دیگر از تکنیک‌های اسکالپینگ، بهره‌برداری از گسترش پیشنهاد قیمت است. اگر بین بالاترین پیشنهاد و کمترین درخواست تفاوت قابل توجهی وجود داشته باشد، اسکالپرها می‌توانند از این طریق سود ببرند.

استراتژی دیگر در اسکالپینگ معمولاً شامل استفاده از روش اهرم است. از آن‌جایی که اهداف درصدی نسبتاً اندک است، تریدرهای اسکالپ معمولاً می‌خواهند اندازه موقعیت خود را با استفاده از اهرم افزایش دهند.

جمع بندی

اسکالپینگ یک استراتژی معاملاتی کوتاه مدت است که معمولاً مورد استفاده قرار می‌گیرد و هدف آن سود بردن از نوسانات کوچک قیمت بازار خرید ارز دیجیتال است. این یک تکنیک تجاری است که نیاز به انضباط، دانش بازار و تصمیم‌گیری سریع دارد.

آیا اسکالپینگ یک استراتژی تجاری خوب برای شماست؟ اگر مبتدی هستید، می‌توانید به دنبال استراتژی‌های طولانی مدت بیشتری مانند تجارت نوسان یا خرید و نگهداری باشید. اگر با تجربه‌تر هستید، تجارت اسکالپینگ ممکن است برای شما مناسب باشد. اما صرف نظر از آنچه در بازارهای مالی انجام می‌دهید، همیشه در نظر گرفتن اصول مدیریت ریسک، مانند استفاده از ضرر توقف و اندازه‌گیری مناسب موقعیت، بسیار مهم است.